Daha çox fərdi investisiyalar seçmək və ya geniş çeşiddə olmaq istəyirsinizmi?
Aktiv investisiya, Super Bowl qazanacaq olanlara bahis kimi, passiv investisiya bütün NFL sahibi olmaq kimi olur və buna görə hər il hansı komandanın qalibiyyətindən asılı olmayaraq, ümumi bilet və mal satışı üzrə mənfəət toplayır.
Aktiv investisiya siz (və ya qarşılıqlı fond meneceri və ya digər investisiya məsləhətçisi) adətən əsas analiz , mikro və makroiqtisadi analiz və / və ya texniki analiz kimi tədqiqatlara daxil olan bir investisiya yanaşmasını istifadə edəcəkdir. bazarın bütövlükdə sahib olmağından daha yaxşı bir nəticəni təmin edir.
NFL analoqundan istifadə edərək, bütün oyunçuları və məşqçiləri öyrənib, hazırlıq kurslarına getməyinizi və tədqiqatlarınıza əsasən hansı qrupların il ərzində üstünlük təşkil edəcəyi barədə məlumatlı bir bahis qazanacaqsınız. Pulunuzu düzgün seçmək bacarığınıza bahis etmək istərdinizmi? Aktiv investor və ya aktiv strategiya bunu edir.
Pasif investisiya anlayışı ilə index fondlarını satın alacaqsınız və mövcud ehtiyatların və istiqrazların bütün spektrlərinə sahibsiniz. NFL-ə malik olmaq kimi olardı; Hər bir komanda qazanmaq üçün gedir, ancaq siz hər hansı bir malın hər il satılacağına dair bildiyiniz üçün qayğı vermirsiniz. Pasif bir yanaşma ilə sadəcə bir yerdə toplanan bütün səhmlərin və istiqrazların kollektiv nəticələrinə əsasən pul qazanmaq istəyir.
Pasif investisiyalar bütün bazarın qaytarılmasını təmin edir
Bu futbol analoqunu götürdüyünüzdə və onu investisiya etmək üçün tətbiq etsəniz, ilk növbədə mövcud səhmlərin bazarına baxın. Pasif bir sərmayəçi, bütün səhmlərə sahib olmaq istəyir, çünki uzun müddət ərzində kapitalizmin bütünlüklə düşündüyü və bütün fond bazarında investisiya qoyuluşlarından daha çox gəlir əldə edə biləcəkləri üçün, onlar hansı fərdi ehtiyatları bir bütün olaraq bazardan üstün olacaq.
Passiv bazarda yanaşmaların məqsədi, kapital riski primi adlanan bir şeydən istifadə etməkdir ki, bu da kapital riskin yüksək gəlirlə alınması üçün kompensasiya edilməlidir.
Pasif idarə olunan vəsaitlərlə qarşılıqlı idarə olunan vəsaitlər
Qarşılıqlı fondlara baxdığınızda, aktiv olaraq idarə olunan böyük kapaqlı qarşılıqlı fond, S & P 500 İndeksində göstərilən ən yaxşı 100-200 səhmlərini seçməyə çalışacaq.
Pasif bir fond və ya endeks fonu, S & P 500 Endeksinde listelenen bütün 500 hisse senedine, seçme ve aralarında seçim yapma girişiminde bulunmayacaklardır.
Hər il fəal idarə olunan qarşılıqlı fondların gəlirləri, passiv idarə olunan investisiya fondlarının qaytarılmasına müqayisə etmək üçün akademik tədqiqatlar aparılır. Araşdırmalar göstərir ki, uzunmüddətli dövrlərdə aktiv şəkildə idarə olunan vəsaitlər ümumiyyətlə pasif tərəfdaşlardan daha çox gəlir gətirir. Niyə ödəniş ilə əlaqəsi var. Aktiv fondlar daha çox xərclərə məruz qalır və fond meneceri əvvəlcə investorun müqayisə edilən indeks fondundan daha yüksək olan fəaliyyətə başlamazdan əvvəl xərcləri ödəmək üçün əlavə gəlir əldə etməlidir.
Niyə aktiv bir yanaşma daha çoxdur? Araşdırmalar aparmaq üçün vaxt tələb olunur və fəal şəkildə idarə olunan vəsaitlərin həcmi və heyətdə daha çox pul xərclənməsi. Bundan əlavə, onlar səhmdarların içərisində və xaricində hərəkət etdikləri üçün ticarət xərclərini artırırlar. İndeks 10% qazanırsa və fondun illik xərcləri ildə 3% təşkil edirsə, onun indeksinə bərabər olan xalis geri çevrilmə üçün 13% qazanmaq lazımdır.
Pasif investisiya fondları və indeksli fondlar arasında fərq var. Bütün indeks fəalları passiv investisiya formasıdır, lakin bütün passiv idarə olunan vəsait indeksli vəsaitlərdir .
Pasif investisiya daha çox vergi səmərəliliyidir
Pasif pul vəsaitləri bir çox ticarət etməyəcəkdir, bu da yalnız aşağı ödənişləri deyil, eyni zamanda vergi qayıdışınızdan keçəcək olan sermaye qazancının az olmasıdır. Qeyri-pensiya hesablarından istifadə etməyinizə sərmayə qoyursanız, bu da davamlı istifadə olunan passiv investisiya anlayışı, davam edən vergi hesabınızı azaltmalıdır. Aktiv və passiv yanaşmaları birləşdirmək istəyirsinizsə, qeyri-pensiya hesabları üçün passiv bir yanaşma və ya vergi idarəedici fond istifadə edərkən, IRA kimi vergi tutulan hesablar daxilində fəal idarə olunan vəsaitlərin qoyulmasına baxa bilərsiniz.
Aktiv və passivlər haqqında anlaşılmazlıqlar
Aktiv və passiv müzakirələrin əksəriyyəti qarşılıqlı fondun indeksindən üstün ola biləcəyinə dair fikirləşir. Məsələn, tədqiqatlar S & P 500 İndeksindən nə qədər böyük kapak fondunun üstünlük təşkil etdiyini nəzərdən keçirə bilər.
Bununla belə, bir çox fond və investisiya yanaşmaları bir səhm və ya istiqraz növü ilə məhdudlaşmır. Məsələn multi-cap fondları tədqiqat analitiklərinin ən yaxşı performansı təklif edə biləcəyini düşündüyünə bağlı olaraq böyük və ya kiçik kupa ehtiyatlarına malik ola bilər. Bu vəziyyətdə, Vanguard'ın Ümumi Borsa İndeksi Fondunun bir fonduna qarşı belə bir fondun uzun müddətli nəticələrini ölçə bilərsiniz.
Əlavə qarışıqlıq, investisiya məsləhətçilərinin passiv endeksli fondlardan istifadə edə biləcəyindən gəlir, lakin portfelin müəyyən bir aktivin sinifindən az və ya az olmasına qərar vermək üçün taktiki aktivlərin yerləşdirilməsi yanaşmasını istifadə edir. Bu yolla passiv qarşılıqlı fondlar aktiv və ya yarı-fəal yanaşma bünövrəsində istifadə olunur.
Ən çox yaxşı passiv investisiya
Arkadaşlarınızın və ya əməkdaşlarınızın çoxu pasif bir investisiya strategiyasını işə götürdüklərini söylədilər? Yəqin ki, çox azdır, amma onlar bunu etməlidirlər. Çox az insan aktiv investor kimi pul qazana bilər və bu insanlar üçün kiçik bir faiz vaxt keçdikcə bazarını məğlub edə biləcəklər. Pul qazanmaq üçün bir yol kimi investisiya etməyin. Ən müvəffəqiyyətli investorlar, uzunmüddətli investisiyalar edən və ağlabatan risklə zamanla artan gəlirlərin sərvətin necə qurulacağını başa düşənlərdir.