İnvestisiya etmədən əvvəl bunu Bütün Araşdırma edir
Burada bir nümunə var.
2005-ci ildə 401 (k) sayını qazandığınızı və hamısını bir evə qoyduğunu söylə. Daşınmaz əmlakda yüzdə 100 olduğundan, bu çeşitlənməyəcəkdir. Nəticədə, 2008-ci ilə qədər mənzilin dəyərinin yarısını itirmişdiniz. Bunun əvəzinə, zənginliklərinizə, istiqrazlara və evə bərabərlikdə bərabər miqdarda borcunuz olsaydı, yalnız 30 faiz itirdi.
Aktivlərin təyin edilməsi modelləri
Hər bir aktivə nə qədər ayırmalısınız? Bu üç faktordan asılıdır:
- İnvestisiya məqsədləriniz: Pensiyanı planlaşdırırsınızmı, artıq təqaüdçü oldunuzmu və ya bir evin üstündə ödəmə üçün qənaət edirsiniz?
- Vaxt üfüqü: Pulunuza ehtiyacınız nə qədər olacaq?
- Riskə qarşı dözümlülük: Uzun müddətdə daha yüksək gəlir əldə edəcəyinizi bildiyiniz zaman investisiyaların həcmini seyr edə bilərsinizmi?
Burada nümunələr var:
| İnvestisiya məqsədi | Time Horizon | Riskə qarşı tolerantlıq |
|---|---|---|
| Pensiya planlaması | Uzun | Yüksək |
| Ödəmə üçün qənaət | Qısa | Aşağı |
| Təqaüdçü | Uzun | Aşağı |
Sizin məqsədləriniz, vaxt ufqunuz və risk tolerantlığı siz istifadə etməli olan modeli müəyyən edəcəkdir.
Yüksək gəlir əldə etmək üçün yüksək riskə məruz qala bilərsənsə, daha çox ehtiyat və qarşılıqlı fondlara yerləşdirəcəksiniz. Aşağı riskli tolerantlığı olanlar istiqrazlarla bağlı olacaqlar. Sıfır risk tolerantlığı olanlar və ya gələn il ərzində pullara ehtiyacı olanlar daha çox pula sahib olmalıdırlar.
Uzun müddət üfüqünüz varsa, o zaman evinizə daha çox qoymaq və böyüməyə baxa bilərsiniz.
2008-ci il maliyyə böhranına qədər mənzil qiymətləri nadir hala düşdü. Qısa müddətli üfüqünüz varsa, daha çox bağlar və ya hətta pul qoyun.
Aktiv sinifləri
Hər bir aktiv sinfi fərqli dərəcə risk və mükafat təklif edir. İşdə ən az riskli olan ən riskli kateqoriyada sıralanan ən ümumi aktiv sinifləri:
- Nağd pul: En az riskli, ancaq inflyasiya xərclərini çıxardıqdan sonra gəlir mənfidır. Pul bazarı fondları və depozit sertifikatları bu kateqoriyadadır.
- Bağlar : Bir çox növ istiqrazlar var, lakin onlar sabit gəlirli investisiyalardır . Ən təhlükəsiz ABŞ Treasury istiqrazlarıdır . Onlar federal hökumət tərəfindən təmin olunan yüzdə 100 və nağd puldan daha az gəlir gətirir. Dövlət və bələdiyyə istiqrazları bir az daha çox risk və mükafat təklif edir. Korporativ istiqrazlar daha çox gəlir təklif edir, ancaq siz də default olaraq daha çox risk alacaqsınız. Bu xüsusilə zibil bağları üçün doğrudur. Həm də inkişaf etməkdə olan bazarlar da daxil olmaqla, beynəlxalq istiqrazlara baxmaq lazımdır.
- Səhmlər : Bu investisiyaların yüzdə 100ini itirə bilər, çünki onlar təhvil daha riskli. Vaxt keçdikcə səhmlər ən böyük gəlir gətirir və inflyasiyanı uzadır. Səhmlər içərisində, kapitallaşmanın nə qədər böyük olduğuna əsaslanan üç alt kateqoriya var: kiçik başlıq , orta qapaq və böyük papaq . Bond kimi, bir sıra beynəlxalq və inkişaf etməkdə olan bazar ehtiyatları, eləcə də yerli olmalıdır.
Bir çox başqa dərslər də var:
- Əmlak: Bu, evinizdə olan kapitalı əhatə edir, əksər maliyyə məsləhətçiləri sizinlə yaşadığınız üçün saymırlar. Amma dəyər pisləşə bilər. Əgər hansısa bir şey varsa, bütün investisiyalarınızı itirərsiniz. Həm də bu bir aktiv sinifində çoxluğa sahib olmağa məcbur edə bilərsiniz.
- Türevlər : Bunlar ən yüksək risk və gəlirləri təklif edir. Yatırımlarınızdan daha çoxunu itirə bilərsiniz.
- Əmtəələr : Risk çox fərqli olduğundan fərqli ola bilər. Lakin əksər investorlar neftlə əlaqəli qarşılıqlı fondun payına sahib olmalıdırlar. Bu, uzunmüddətli müddətdə təchizatın azalması kimi yüksəlməlidir. Qızılın ayrılmasının yüzdə 10-dan çoxuna sahib olmalısan .
- Valyutalar: Dollar uzun müddət ərzində azaldıqca, avro kimi xarici valyutada olan aktivlər var. Bu, dollar səviyyəsinin azalmasına qarşı qoruyur. Məsələn, dollar zəif olduqda, avro güclüdür . İki qarışıq iqtisadiyyat eyni ölçüdədir, beləliklə Forex bazarında bir-biri ilə rəqabət aparırlar .
Strateji Versus Tactical Asset Assetation
Sizin məqsədləriniz, vaxt ufqunuz və tolerantlıq riski strateji aktivinizin yerləşdirilməsini müəyyənləşdirir. Strateji ayırmağınıza qərar verdikdən sonra, hər bir aktiv sinifində portfelinizin payı eyni qalacaq. Hedefleriniz, vaxt ufqunuz və ya risk tolerantlığınız dəyişməyincə, strateji ayırmanızı dəyişmirsiniz. Hər altı aydan on iki ay ərzində portfelinizi nəzərdən keçirirsiniz. Planlaşdırılan aktivlərin ayrılmasını bərpa etmək üçün müxtəlif aktiv siniflərinə əlavə etmək və ya çıxarmaq tələb oluna bilər. Səhmlər yüzdə 20-ə yüksəlsə səhmlərinizdə kilolu olacaqsınız. Bəziləri satmaq və istiqrazlar almaq lazımdır.
Burada strategik yerləşdirməyinizi dəyişə biləcəyiniz bir nümunə. 2008-ci il maliyyə böhranından sonra investorların risk tolerantlığının çoxu azaldı. O zamana qədər insanların əksəriyyəti dağıdıcı itkiləri yaşamışdı. Onlar yenə onlara heç vaxt cəlb etməyəcəklərinə söz verdilər. Sizin strateji ayırma sizin yaşınız kimi dəyişir və vaxt ufqunuz daha qısa olur.
Taktik aktivlərin yerləşdirilməsi , dəyişən bazar şərtlərinə cavab olaraq portfelinizi yenidən tənzimləməyinizdir. Bu, daha çox cəlb tələb edir və təhlükəlidir. Məsələn, 2014 və 2015-ci illərdə neft qiymətləri azaldıqda, artıq məhsulların satışı üçün taktiki aktivlərin paylanması ola bilər. İnvestorun qiymətləri artacağını gözləmək olardı. Yalnız təcrübəli investorlar taktiki aktivlərin bölüşdürülməsini sınamalıdırlar.
Dərinlikdə: İş dövründən mənfəət Yaxşı Qarşılıqlı Fond seçin Qarşılıqlı fondlar Versus Səhmlər? | Bireysel investorlar səhmlərini necə satın alırlar?