Sərmayələrinizdən son dərəcə xoşagəlməz bir vergi sürprizindən qaçınmaq
Aktivlərinizin hovuzunda boğulmaq
Bir qarşılıqlı fond, peşəkar pul meneceri tərəfindən idarə olunan aktivlər havuzundan daha çox şeydir. Vergi qaydaları, fondun dividendləri , həyata keçirilmiş kapital mənfəətlərini və digər gəlirlərini qarşılıqlı fond sahiblərinə hər il təxminən bir dəfə ödəməsi lazım olduğunu bildirir. Uzunmüddətli mövqeləri tutmaq istəyən intizamlı idarəetmə qrupları olan bir çox fond, illər ərzində vergilərdən qaçınmaq üçün, çünki onlar biznes səhmlərini satın alırlar və sadəcə bank əmanətçilərinə yerləşdirirlər. Bu, onların fond sahibləri üçün daha çox pul saxlamağa imkan verir. Nəticə, bəzən onilliklərdir, qarşılıqlı fondun səhm qiymətinin dəyərini artıran, lakin heç vaxt paylanmayan səmərəliliyin qeyri-real mənfəətidir - və buna görə də heç vaxt onlara vergi ödəmirsiniz.
Ötən on səkkiz ay ərzində baş verən böhran nəticəsində, maliyyə böhranı maliyyə ictimaiyyəti və daha geniş iqtisadiyyata keçdi, gözlənilməz bir şey oldu.
İki rəqəmli qiymət dəyişmələrinin stresini idarə edə bilməyən orta investorlar onların qarşılıqlı fondlarını kütləvi şəkildə atdılar. Bu, bu vəsaitləri bildikləri səhmləri satmaq üçün idarə edən mütəxəssisləri, fonddan istəyənlər üçün nağd pula gəlmək üçün cari bazar qiymətindən daha çox dəyər qazandı.
Ödənişlər ağırlaşdıqda, onların çoxu böyük reallaşmayan kapital qazanaqları olan uzunmüddətli qaliblərin səhmlərini satmağa məcbur edildi. İl ərzində böyük itkilər yaşanmasına baxmayaraq, bu uzunmüddətli qiymətli kağızlar üzrə gəlirlər tez-tez əhəmiyyətli idi. Verilən ödənişlər su basdıqca və səhmlər satıldığından, gəlirlər tetiklemeye başladı - bunu tahmin etdiniz - kapital mənfəət vergisi.
Konsepsiyanı nümunə göstərmək üçün mənə bir nümunə istifadə edin. Təsəvvür edin ki, Super Value Fund 500 adlı bir qarşılıqlı fond idarə etdim. Yirmi ildən artıqdır ki, bu qondarma fon Microsoft IPO-na investisiya qoydu. 499.500.000 ABŞ dolları məbləğində reallaşmamış sermaye gəliri üçün $ 500,000,000-ə 500 min dollar sərmayə qoyduq. İndi biz hər hansı bir səhm satmamışıq, belə ki, bu mənfəətdən ödədiyi vergilər olmadı. Səhmdarı satmaq və qarşılıqlı fondun səhmdarlarına proqnozlaşdırılan 499.500.000 ABŞ dolları məbləğində gəlir əldə etməyimiz istisna olmaqla, hər birinin öz vergiləri üçün məsuliyyət daşıyırdılar. Emeklilik və ya vergi avantajı hesabı ilə sərmayə yatırdıqları heç bir şeyə borclu deyil, lakin müntəzəm brokerlik hesabı vasitəsilə tutulan səhmləri kapital mənfəət vergisi (bu maddənin müddəti ilə hazırda 15%) ilə bağlı olacaqdır.
Onlar da dövlət vergilərinə üstünlük verərdilər.
Fondun meneceri olaraq mənə bu fond satışı satmağı düşünmürəm. Bazarın çökməsi və fond sahiblərinin çaxnaşması halında, mən səhmlərini geri almaq üçün pul qazanmaq məcburiyyətindəyəm. Nəticədə, mən Microsoft fondunun bir hissəsini satmağa məcbur edə bilər, böyük, sermayə mənfəət vergilərini tetikler. Dəhşətli hissəsidir ki, bu qərarı qəbul etməzdən əvvəl bir neçə həftə əvvəl səhmlərinizi satın alaraq və ilin sonuna ödənilən paylamanın nəticəsidir ki, nağd pula sahib olan başqa birinə 25 ildən çox investisiya vergisi ödəyəcəksiniz xaricdən çıxma. Beləliklə, bazarın düşdüyü kimi, holdinqin çökməsini izləmək üçün deyil, proqram şirkətində dörddə bir əsrlik bir meteor yüksəlişi başqası üçün seksiyanı ala bilərsiniz.
Bütün vəziyyətlə həqiqətən uğursuz olan şey, tarixin tam olaraq işlədildiyi, yəni dollar dəyərini davam etdirən, dividendlər reallaşdırmaq və güclü aktivlərə diqqət göstərən kişilər və qadınlar başqalarının axmaqlığı üçün cəzalandırıldığıdır. Buna görə belə bir şeydən əvvəl özünüzü qoruyan vacibdir. Necə? İki sadə qaydaya əməl edin.
- Bir vergi hesabından keçməmişdən əvvəl bir paylanmadan əvvəl qarşılıqlı fond almayın.
- 401 (k), Roth IRA, SEP-IRA, Simple IRA, Mənfəət Paylaşım Planı və s. Kimi vergidən azad və ya vergi dərəcəsi üstünlüklü bir hesabın xaricində qarşılıqlı bir fond satın almayın. vergi ödəmələri.
Bu iki qaydaya riayət edin və ən azı ədalətsiz səmərəliliyin gəlir vergilərindən qaçınmaq üçün bir mübarizə şansına sahib olacaqsınız.