Səhmlər və istiqrazlar? Burada vəsaiti ayırmaq üçün bir neçə yol var.
Çox insan üçün, investisiyanın həyat üçün olduğuna və vaxt üfüqünüzün ömür sürməsidir.
Uzunmüddətli perspektivi qəbul edərkən, investisiyaların hansı hissəsinin səhmlər və istiqrazlar arasında olması lazım olduğunu müəyyən etmək üçün strateji aktivlərin yerləşdirilməsi adlı bir şey istifadə edə bilərsiniz.
Strateji aktivlərin yerləşdirilməsi anlayışı ilə, müxtəlif aktiv siniflərinin qaytarılması dərəcələri və dəyişkənlik səviyyəsinin (risklərin qısamüddətli yüksəliş və itkilərlə ölçülməsi riski) tarixi tədbirlərinə əsasən investisiya məbləğini seçirsiniz. Məsələn, keçmiş səhmlərdə istiqrazlardan (15+ il kimi uzun müddət ərzində ölçülür) nisbətən daha yüksək gəlir dərəcəsi var, lakin qısamüddətli olaraq daha çox dəyişkənlikdir.
Aşağıdakı dörd ayırma nümunəsi strateji yanaşmaya əsaslanır - uzun müddət ərzində (15+ il) nəticəyə baxdığınız anlamına gəlir. Həyata sərmayə qoyarkən, gündəlik, həftəlik, aylıq və ya hətta illik gəlirlərə baxaraq müvəffəqiyyəti ölçməzsiniz; əvəzinə bir neçə il müddətinə baxırsınız.
Ultra aqressiv yerləşdirmə: 100% Səhmlər
Hedefiniz 9% və ya daha çox geri dönüşə nail olsaydı, portfelinizin 100% səhmlərə ayırmaq istəyə bilərsiniz.
Bir müddətdə, portfelinizin -30% -ə kimi aşağı düşdüyünü və bəlkə də portfelinizin aşağıya enib -60% olduğu təqdirdə, bütün təqvim ili olan bir təqvim rübündə yaşayacaqsınız. Bu hər 10,000 ABŞ dolları dəyərində investisiya yatırdı; dəyəri 4 min dollara düşə bilər. Bir çox, uzun illər, tarixi keçən illər (bu zamanın 28% -i baş verən) müsbət illərlə (zamanın təxminən 72% -i meydana gəldi) qarşılıqlı olmalıdır.
Orta səviyyədə təcavüzkar bölüşdürmə: 80% səhmlər, 20% istiqrazlar
8% və ya daha çox uzun müddətli qaytarma dərəcəsini hədəfləmək istəyirsinizsə, portfelinizin 80% səhmlərə və 20% -ni nağd pul və istiqrazlara ayırmaq istəyir. Bir anda portfeliniz -20% -ə qədər aşağı düşdüyünü və bəlkə də, portfelinizin aşağı -40% -dən aşağı olduğu təqdirdə bütün təqvim ili olacağını bir məqamda gözləməlisiniz. Bu hər 10,000 ABŞ dolları dəyərində investisiya yatırdı; dəyəri 6000 dollara düşə bilər. İl ərzində təxminən bir dəfə bu vəsaitin reallaşdırılması yaxşıdır .
Orta səviyyəli artım: 60% səhmlər, 40% istiqrazlar
7% və ya daha çox uzunmüddətli qaytarma dərəcəsini hədəfləmək istəyirsinizsə, portfelinizin 60% səhmlərə və 40% -ni pul və istiqrazlara ayırmaq istəyir. Bir nöqtədə bir təqvim rübündə və portfelinizin dəyərində -20% qədər aşağı olduğu bütün təqvim ili ilə qarşılaşacaqsınız. Bu hər 10,000 ABŞ dolları dəyərində investisiya yatırdı; dəyəri 8000 dollara düşə bilər. İl ərzində təxminən bir dəfə bu vəsaitin reallaşdırılması yaxşıdır.
Mühasibat balansı: Səhmlərin 50% -dən az olması
Əgər daha çox gəlir əldə etməyinizdən daha çox kapital qorunması ilə maraqlanırsınızsa, səhmlərinizdə portfelinizin 50% -dən çoxunu investisiya etməyin.
Siz hələ də dəyişkənliyə malik olacaqsınız və portfelinizin azı -10% olduğu bir il və ya təqvim rübündə ola bilər.
Riskdən qaçmaq istəyən investorlar tamamilə pul bazarları, CD və istiqrazlar kimi təhlükəsiz investisiyalara sahib olmalıdırlar, yəni səhmlərin tamamilə aradan qaldırılması deməkdir.
Yuxarıda göstərilən ayırmalar hələ təqaüdçü olmayanlara istiqamətli bir təlimat təmin edir. Bir yerləşdirmə modelinin məqsədi, portfelin müəyyən bir dəyişkənlik səviyyəsindən və ya riskdən artıq olmasına baxmayaraq, yekunları maksimuma çatdırmaqdır. Bu vəsaitlər sizin əmanətlərinizdən və investisiyalarınızdan müntəzəm surətdə pul çəkmək üçün lazım olan yerlərdən ayrıldıqda, sizin üçün düzgün ola bilməz.
Dekompozisiya mərhələsinə daxil olduğunuzda, geri çəkilməyə başlamağınızdan sonra , investisiya məqsədiniz həyat üçün etibarlı gəlir gətirmək üçün qaytarmaların maksimumdan dəyişməsi ilə dəyişir.
Qaytarılmaları maksimuma çatdırmaq üçün qurulmuş bir portfel həyat üçün ardıcıl gəlir yaradan effektiv ola bilməz. Unutmayın ki, həyat mərhələsində və məqsədləriniz dəyişir, portfeliniz dəyişməlidir. Təqaüdçü olduğunuz halda, bir sıra alternativ yanaşmalara nəzarət etmək lazımdır, çünki pensiya yatırımı həyatın bu mərhələsində fərqli şəkildə həyata keçirilməlidir. Məsələn, pensiya müddətində, növbəti beş ildən on ilədək geri çəkilmək üçün lazım olan məbləği hesablaya bilərik və bu, istiqrazlara ayırmaq üçün portfelinizin bir hissəsi olur, qalan hissələr səhmlərə sərf olunur.
Bütün investorlar üçün, qızıllara və ya texnoloji ehtiyatlara və ya daşınmaz əmlaka köçürmə kimi ən son tendensiyaya yiyələnmək asan ola bilər. Son fadda hazırlanmış bir portfeli deyil, məqsədlə hazırlanmış bir portfel yaratmaq üçün bir fayda var. Bir ayırma modelini qoyun və portfelinizi narahatlıqdan xilas edəcəyik.