Bələdiyyə Bond Fondu və Vergiyə Müqavilə Verimi
Beləliklə, daha çox gəlir əldə edən başqa bir istiqraz fondunu ala bilsəniz, bələdiyyə istiqrazlar fondundan nə almaq istəyirsən?
Bələdiyyə Bond Fondu nədir?
Bələdiyyə borc fondları, dövlət və yerli rəhbərliklər (və digər əlaqəli şəxslər) tərəfindən verilmiş istiqrazlara sahibdirlər.
Bələdiyyə borcları ümumiyyətlə bələdiyyə istiqrazlarına verilmiş vergi müalicəsi və qarşılıqlı fondun diversifikasiya qazancları üçün alınır. Bir bələdiyyə istiqraz fondunun vergisi vergitutma borc fondu ilə müqayisədə cəlbedici olub olmadığını necə müəyyən edirsiniz? Hamısı bərabərdir, cavab vergiyə bərabər gəlir verilir.
Bələdiyyə Bond Fonduların Vergi Azadlığı
Ümumiyyətlə, bələdiyyə istiqrazları daxilində yaranan gəlir federal səviyyədə vergiyə cəlb edilmir. Fondun investorun ev vəziyyətində verdiyi bələdiyyə istiqrazlarına sahib olması halında, bu faiz dövlət səviyyəsində vergiyə cəlb edilmir.
Bələdiyyə istiqrazlarının vergisiz təbiətinə görə emitent (bu halda bələdiyyələr) oxşar xüsusiyyətləri (yəni, ödəmə, kredit keyfiyyəti) olan vergi tutulan istiqrazlara (məsələn, korporativ istiqrazlar, ABŞ Xəzinədarlığı istiqrazlarına ) nisbətən daha aşağı gəlir verə bilər. hələ də investorları cəlb edir.
Vergi ekvivalenti məhsuldarlığının sürətli hesablanması investorun bələdiyyə istiqraz fonduna yaxşı namizəd olub olmadığına dair qərar verməsinə kömək edəcəkdir.
Bələdiyyə Bond Fondu vergiyə uyğun gəlir
Bənzər ödəmə qabiliyyətini və kredit keyfiyyətini nəzərə alsaq, daha 5% ödəyir vergi tutulan bir istiqrazın və ya 4% ödəyir vergi ödəməyən bələdiyyə istiqrazını satın alacaqsınız? Sadə bir həll, vergi ekvivalenti məhsulunu hesablamaqdır. Vergi ekvivalenti vergi vergiyə tətbiq edilən vergi vergiyə əməl edilməmiş istiqraz vergisiz bələdiyyə istiqrazlarının veriminə bərabər ödənilməlidir.
Məsələn, 35% marjinal vergi möcüzəsində bir investor yuxarıda göstərilən iki istiqrazı müqayisə edirsə, investor vergisiz bələdiyyə istiqrazlarının məhsuldarlığını bir vergi dərəcəsi ilə məhdudlaşdırır:
Vergi uyğun gəlir = .04 / 1 - .35 = 6.15%
Hesablamada bizə vergiyə cəlb edilən bir istiqrazın 6.15% gəlir vergisiz gəlirinin 4% bərabər olduğunu bildirir. Beləliklə, əgər vergitutma borclarını bələdiyyə istiqrazları ilə müqayisə etsəniz, vergi ekvivalenti məhsul tədqiqat prosesinə başlamaq üçün məqbul yerdir.
Vergi dərəcəsi (.05 dəfə 1-.35 = .025). Bu hesablama bizə vergiyə cəlb olunan istiqrazların 5% vergi ödəməyən bələdiyyə istiqrazlarının 3,25% həcminə ekvivalent olduğunu bildirir.
Bələdiyyə Bond Fondu Sizin üçün mi?
Bələdiyyə borc fondları ümumiyyətlə yüksək vergi mötərizələrində və vergiyə təxirə salınmış pensiya hesablarından (məsələn, IRAs, 401s) xaricində vergi tutulan istiqrazlar üzrə vergi təxirə salındığı üçün investorlar üçün cəlbedicidir. Bununla birlikdə vergi sonrası verim cəlbedici olub olmadığını təyin etmək üçün vergi ekvivalenti verim hesabından istifadə etməlisiniz.
Həmçinin qarşılıqlı fondların vergiyə cəlb edilməsi ilə bağlı əsasları yenidən nəzərdən keçirmək istəyə bilərsiniz.